Olley-Pakes方法

Olley-Pakes方法

yit=β0+βllit+βkkit+βmmit+eit

把C-D函數中 eit 分解成兩部分，一是白噪聲成分，二是時變的生產率衝擊wit 。wit 與自變量相關，故而引起內生性問題，另一方面樣本選擇偏誤也會引起內生性。

• 白噪聲：是一種功率譜密度爲常數的隨機信號或隨機過程。即，此信號在各個頻段上的功率是一樣的。由於白光是由各種頻率（顏色）的單色光混合而成，因而此信號的這種具有平坦功率譜的性質被稱作是“白色的”，此信號也因此被稱作白噪聲。相對的，其他不具有這一性質的噪聲信號被稱爲有色噪聲。
• 樣本選擇偏誤： 生存下來的企業纔會遭受生產率衝擊；

Olley-Pakes假設wit follows a first order Markov process and capital is accumulated by firms through a deterministic dynamic
investmentprocess.
包含資本、投資、import status、export status的狀態函數h(t) ,
wit=ht(kit,Iit,FMit,FXit)

步驟

1. 得到βl 與βm 的一致估計；
2. 估計企業出局的概率；
3. 採用NLS估計狀態函數的參數。